Miten sijoittaa viineihin: Mitä sinun pitäisi tietää vuonna 2024?

1 maaliskuun, 2023

 

Parhaat viinit sijoittaa vuonna 2024?

Mielenkiintoista on, että hieno taide, klassikkoautot, käsintehdyt kellot ja erityisesti sveitsiläisperäiset ajanottolaitteet ovat asioita, jotka tulevat todennäköisimmin mieleen, kun ajatellaan arvoesineiden ostamista huutokaupasta. Nämä ovat tietenkin todella hienoja luomuksia, joilla voi olla uskomattoman korkea myyntihinta ja jotka voivat muuttaa sijoitussalkkusi.

On kuitenkin yksi sijoitusvaihtoehto, joka on lähes rikollisesti unohdettu, ja se on hieno viini. Parhaat viinit, joihin kannattaa sijoittaa vuonna 2024, voivat itse asiassa tuottaa paljon paremman tuoton kuin monet epävakaammat ylellisyysvarat.

Viini, joka usein luokitellaan ”vaihtoehtoisten” sijoituskohteiden joukkoon harvinaisten kolikoiden, postimerkkien ja muiden kuriositeettien ohella, on vuonna 2024 tullut yhä suositummaksi keräilijöiden ja sijoittajien keskuudessa.

Itse asiassa viinisijoitusten suosio alkoi jo vuonna 2018, jolloin kalleimman yksittäisen viinipullon ennätys ylitettiin viisi kertaa.

 

VIINIALAN INVESTOINTIEN MARKKINA-ANALYYSI VUODELLE 2024

Viini investointina on tapa yhdistää intohimosi ja kiinnostuksesi viiniin ja tehdä samalla rahaa markkinoilla. Vuosien hitaan ja tasaisen menestyksen jälkeen viinisijoitusmarkkinat nousivat dramaattisesti vuoden 2020 puolivälissä. Pandemiaan liittyvä rahoitusmarkkinoiden myllerrys sai sijoittajat tutkimaan vaihtoehtoisia sijoituskohteita, mikä nosti sijoitusalan ennätyskorkeuksiin vuoden 2022 loppuun mennessä.

Useimmille sijoittajille vuosi 2023 oli kuitenkin yhtä haiseva ja himmeä kuin korkillinen pullo. Hinnat laskivat, kun markkinatoimijat purkivat omistuksiaan. Vuoden edetessä hinnat laskivat edelleen, eivätkä asiantuntijat olleet varmoja siitä, milloin hintapudotus pysähtyisi.

Kaikki sijoitusviinimarkkinoihin liittyvät tahot odottavat kiinnostuneina vuotta 2024 nähdäkseen, tuleeko siitä vuosikertavuosi vai annus horribilis.

Tämä on korkean tason yleiskatsaus. Jos kuitenkin haluamme todella ymmärtää, mitä tapahtuu vuonna 2024 ja sen jälkeen, meidän on kaivettava hieman syvemmälle. Tässä on kattava viinialan investointien markkina-analyysimme vuodelle 2024.

 

SYVÄ ANALYYSI HIENOSTA VIINISTÄ INVESTOINTEJA VARTEN

 

Vuoden 2024 kynnyksellä hinnat ovat sakkomarkkinoilla asettuneet vuoden 2021 tasolle. Taloudellinen epävarmuus ja poliittinen epävakaus ovat tyypillisesti huonoja merkkejä ylellisyystavaroille, kuten hienoille viineille, joita kerätään investointeja varten.

Ennen kuin kerromme, mitkä ovat parhaita viinisijoituksia vuonna 2024, tarkastelemme muutamia tärkeitä tekijöitä, kuten historiallisia tuottoja, likviditeettiä ja sitä, mihin markkinat ovat menossa tulevaisuudessa.

Indeksi	Viiden vuoden tuotto
Liv-Ex Fine Wine 50	-2.4%
Liv-ex Fine Wine 100	15.2%
Liv-ex Fine Wine 1000	11.9%
Liv-ex Bordeaux 500	3.3%
Kalifornia 50	8.7%
Satama 50	-4%
Bordeaux Legends 40	3.4%
Burgundi 150	21.7%
Samppanja 50	48.4%
Rhone 100	-4.5%
Italia 100	31.5%
Muu maailma	6.5%

 

Näin ollen viime vuosien massiivisen 11 prosentin markkinakorjauksen jälkeenkin vain Liv-ex 50, Port 50 ja Rhone 100 ovat laskeneet. Muut suuret indeksit ovat kehittyneet positiivisesti tänä aikana.

Sijoittajille on myös huomattava, että vaikka Liv-Ex 50 on alisuoriutunut, Liv-Ex 100 ei ole alisuoriutunut. Nämä listan 50-100:n välissä olevat viinit tekevät paljon raskasta työtä, joten ne ovat parhaita viinejä, joihin kannattaa sijoittaa viime vuosina.

Tämän lisäksi nämä viisivuotisluvut auttavat korostamaan, että on tärkeää asettaa pitkäaikainen sijoitushorisontti, jotta voi syödä vaihtelua ja selvitä voittajana.

 

1. VOIKO VIINISIJOITUSTEN TUOTTO PALAUTUA VUONNA 2024?

Sijoittajien suuri kysymys vuonna 2024 on: ”Palautuuko viinisijoitusten tuotto?”. Uusille markkinoille tulijoille vuosi 2023 oli todennäköisesti katastrofi. Jos laajemmat investointiluokan markkinat haluavat kasvaa, ne eivät voi pelotella sijoittajia huonolla tuloksella.

Ongelmana on se, että ensimmäistä kertaa 15 vuoteen viini koki vakavan korjausliikkeen. Viinialan veteraanisijoittajat muistavat kuitenkin finanssikriisin jälkeisen ajan, joka vahingoitti keräilyä vuonna 2008.

Lehman Brothersin konkurssin jälkeen sakkomarkkinat kärsivät kovia kolauksia. Arvostettu viinikriitikko ja kirjailija Jancis Robinson sanoi tuolloin:

 

”Monet pankkiirit ja hedge-rahastojen johtajat ovat realisoineet hienoja viinejä koskevia sijoituksiaan ja tulvineet markkinoille tyypillisesti vuoden 2005 Bordeaux’n ensikasvuisia viinejä, joiden hinnat ovat romahtaneet, mutta jotka olivat varmasti kestämättömiä joka tapauksessa.”

Jyrkkä lasku jatkui vuonna 2009, mutta nousi voimakkaasti ja saavutti vuonna 2011 markkinahuiput, joita ei ole ylitetty yli kymmeneen vuoteen. Nämä huimat luvut kuitenkin laskivat samana vuonna, ja vuonna 2011 laskua oli ennennäkemättömästi 15 prosenttia.

Hienon viinin tie oli silloin pitkä. Sijoittajien on kuitenkin muistettava, että olosuhteet olivat erilaiset.

Ensinnäkin kyseessä oli maailmanlaajuinen rahoituskriisi. Vaikka kasvu on tällä hetkellä hidasta, asiantuntijoiden mukaan emme ole taantumassa. Toiseksi, yksi vuoden 2011 huipun suurimmista ajureista oli Aasian markkinat. Kiinan korruption vastaiset toimet kuitenkin poistivat suuren osan sijoittajista, ja seuraavien kolmen vuoden aikana Liv-Ex 100 -indeksi laski huikeat 36 prosenttia.

Markkinoilla kesti jonkin aikaa ennen kuin luottamus investointiluokan viineihin palautui. Vielä kauemmin kesti, ennen kuin eläkerahastot ja sijoitusrahastot alkoivat taas kiinnostua rypäleestä. Sijoittajien kannalta on tärkeää, että vaikka kyseessä on korjausliike, se ei ollut loppu vuonna 2008 tai 2011, eikä se ole loppu myöskään vuonna 2024.

 

2. MILLAINEN ON LIKVIDITEETTI HIENOJEN VIINIEN SIJOITUSALUEELLA VUONNA 2024?

Tähän mennessä olemme keskittyneet lähinnä siihen, mitä voit tehdä, jotta pääset mukaan hienojen viinien sijoitusalueelle ostajana. Se on kuitenkin vain yksi osa yhtälöstä. On ihan hyvä, jos hinnat nousevat, mutta jos markkinoilta puuttuu likviditeetti, et voi poistua oikeaan aikaan ja realisoida voittojasi.

Millainen on siis likviditeetti hienojen viinien osakemarkkinoilla? Jälleen kerran, se on monimutkaista.

Likviditeetti hienojen viinisijoitusten alalla vuonna 2024 riippuu muutamasta eri tekijästä. Ensinnäkin on syytä tehdä selväksi, että viinillä ei ole samoja volyymeja kuin osakemarkkinoilla. Sijoituksesi kotiuttaminen on siis hieman monimutkaisempaa.

Viime vuosina verkkokauppa-alustojen ja viinimarkkinapaikkojen yleistyminen on parantanut tilannetta, mutta sijoittajien on ymmärrettävä, että omaisuuden realisointi voi kestää viikkoja tai paljon kauemmin, jos kyseessä ovat vaikeaselkoisemmat pullot.

On selvää, että paljon riippuu edelleen sellaisista asioista kuin vuosikerta, tuottaja ja pullon harvinaisuus. Erittäin harvinaisilla keräilyharvinaisuuksilla, kuten Bordeaux’n ensiluokkaisilla pulloilla, on edelleen kova kysyntä. Mutta kuten jäljempänä osoitamme, jopa burgundilaisia viinejä on vaikeampi siirtää kuin muutama vuosi sitten.

Vaikka kysyntä on ehkä laantunut länsimaissa, on kuitenkin syntymässä uusi globaalien miljonäärien aikakausi.

Riippuen siitä, kenen tilastoja uskoo, maailmassa on 47-60 miljoonaa miljonääriä. Vaikka suuri osa on keskittynyt Yhdysvaltoihin, tämä on muuttumassa nopeasti.

 

3. VIINI-INVESTOINNIT: VIISIVUOTISNÄKYMÄ

 

Hieno viini sijoitusluokkana toimii parhaiten pitkällä aikavälillä. On muistettava, että kyseessä on rajallinen tuote. Kun sijoittajat ostavat juomalaatikoita tai pulloja ilman aikomusta myydä, käytettävissä oleva tarjonta poistuu markkinoilta. Kun vuosikerta on hyvä ja saa hyvän maineen, kysyntä voi nousta huimasti. Mutta tämä dynamiikka tapahtuu yleensä pidemmällä aikavälillä.

Vaikka markkinat ovatkin kokeneet muutaman haastavan vuoden, on tärkeää tarkastella pitkän aikavälin tapahtumia.

Liv-Exin mukaan viinisijoitusten viiden vuoden tuotot helmikuuhun 2024 mennessä ovat seuraavat.

 

Kiina on noussut räjähdysmäisesti takaisin sijoitusluokan viinien ostajaksi, vaikka viininjuojien määrä on vähentynyt.

Noin vuodesta 2009 lähtien Kiinan osuus on ollut noin 75 prosenttia APAC:n viinimarkkinoiden tuonnista ja 30 prosenttia koko maailman tuonnista. Kyseessä ovat valtavat markkinat, jotka voivat tarjota myyjille tervetullutta likviditeettiä. Kiinan asuntomarkkinoiden romahtaminen viime vuonna antaa sijoittajille kuitenkin aihetta miettiä, kannattaako alueen tuottoihin luottaa.

 

 

Kuitenkin myös muut BRIC-maat – Brasilia, Venäjä ja Intia – ovat osoittaneet kiinnostusta parhaita viinisijoituksia kohtaan.

On tärkeää muistaa, että BRIC-maiden osuus maailman väestöstä on noin 45 prosenttia. Hienoimmat viinintuottajat laajentavat tuotantoaan harvoin, jotta pullot saataisiin suuremmiksi. Maanomistus, säädökset ja jopa tuottajien mieltymykset asettavat kovia rajoja. Kun kysyntä kasvaa näissä kehittyvissä maissa ja niiden osuus maailman miljardööreistä kasvaa, voimme odottaa hintojen nousevan jälleen kerran.

 

 

2024 VIINIMARKKINOIDEN INVESTOINTISUUNTAUKSET

 

Ennen kuin puhumme erilaisista tavoista sijoittaa viinialan yrityksiin, tarkastellaan suuria trendejä, jotka ratkaisevat markkinat vuonna 2024.

 

1. RAHANTARJONTA

Koska viinin korrelaatio laajempiin osakemarkkinoihin on ollut historiallisesti alhainen, ei ole yllättävää, että ihmiset ovat turvautuneet hienoihin viineihin sijoituskohteena taloudellisesti vaikeina aikoina. Kun epävarmuus ja taantumapelot leimaavat taloutta, mitkä ovat ne tarjoustrendit, jotka vaikuttavat viiniin sijoitusmarkkinoina vuonna 2024?

Näyttää varmalta, että korkotaso on saavuttanut huippunsa, ja JP Morganin mukaan maailmanlaajuinen pohjainflaatio on ”pysyy noin 3 prosentissa vuonna 2024.” Kun sitä verrataan Kansainvälisen valuuttarahaston (IMF) ennusteeseen. 4.5% viime vuoden lopulla, se on myönteinen merkki siitä, että tavaroiden ja palvelujen hinnat ovat pääsemässä kuriin.

Mutta miksi tämä kaikki on tärkeää? Mitä halvempaa raha on pääoman korkojen kannalta, sitä suurempi on maailmanlaajuinen rahan tarjonta. Ja mitä suurempi on maailmanlaajuinen rahan tarjonta, sitä suurempi on viinin kysyntä.

Lähde: Viiniakatemia

 

Wine Academyn erinomaisessa artikkelissa korostetaan selvää korrelaatiota Money Supplyn ja Liv-ex 100 -viinien välillä. Se korostaa myös sitä, miten yleiset sijoitusmarkkinat jäävät jälkeen rahapolitiikasta.

Heidän näkemyksensä on siis, että markkinat kärsivät edelleen korkeiden korkojen vaikutuksista, ja ne voivat kärsiä koko H2 2024:n ajan. Sen jälkeen se voi kuitenkin kääntyä nousuun ja päättää vuoden vahvasti.

 

2. OSTAJAN MARKKINAT

 

Annetaan uskoa Viiniakatemian teesille, jonka mukaan markkinat ovat noin 9 kuukautta jäljessä rahapolitiikasta ja vuoden 2024 puolivälissä huomaamme vihdoin viinin hintojen nousun. Tarkoittaako tämä, että parhaat voitot saadaan kesällä? No, se ei ole aivan niin yksinkertaista.

Markkinat eivät yhtäkkiä herää henkiin kesällä 2024. Siihen sisältyy asteittainen nousu, joka on sopusoinnussa inflaation hitaan laskun kanssa vuoden 2023 huippulukemista.

Seuraavaksi on otettava huomioon, että vuonna 2023 havaittu lasku on hidastunut. Vuoden 2023 neljännellä neljänneksellä markkinat osoittivat ensimmäisiä merkkejä vakaudesta, joten kyseessä ei ole mikään putoavan veitsen kiinnijäämisen skenaario.

Kyse on tästä. Yleiset suuntaukset viittaavat siihen, että markkinat elpyvät. Tarkkaa ajankohtaa (ja tapaa) on vaikea ennustaa. Nyt on siis itse asiassa erinomainen aika tulla markkinoille kohtuulliseen hintaan. Muutama kuukausi miinuksella odottaessasi sijoituksesi nousua voi tuntua pieneltä hinnalta siitä, että saat mielenkiintoisia pulloja sellaisilla hinnoilla, joita tarvitset voiton tekemiseen.

 

3. KESTÄVYYS

 

Antiikkiautoista käsilaukkuihin, timantteihin ja kelloihin, luksusinvestoinnit ovat muuttumassa kestävämmiksi. Viime aikoina viinintuotannosta on tullut osa tätä laajempaa keskustelua.

Osittain se johtuu siitä, että kuluttajat suosivat ympäristöystävällisempiä tuotteita. Se, mitä nyt tapahtuu, on kuitenkin paljon määräävämpää.

Yritykset ovat viime vuosina puhuneet paljon ympäristösitoumuksestaan. Usein ne tekevät siitä osan ”arvojaan” tai ”missiotaan”, ja on olemassa ainakin jonkin verran näyttöä siitä, että kuluttajat pitävät sitä ostopäätöksissään vaikuttavana tekijänä.

Vähemmän puhutaan kuitenkin siitä, miten ympäristöön, yhteiskuntaan ja hallintotapaan liittyvät luokitukset vaikuttavat toimittajien mahdollisuuksiin saada jakelijoita ja, mikä vielä olennaisempaa, luottoa. Lisäksi Yhdysvaltojen ja EU:n viinitilat, jotka haluavat saada valtionavustuksia, voivat joutua seulomaan liiketoimintamallinsa ESG-kriteerien perusteella.

Kuten mihin tahansa kestävän kehityksen aloitteeseen, yritykset reagoivat eri tahtiin ja eriasteisesti. Jos harkitset sijoittamista johonkin tiettyyn kiinteistöön, voi olla syytä monipuolistaa salkkuasi siten, että se sisältää joitakin alan ESG-johtajia.

 

4. UUSI AALLTO

 

Gérard Basset Global Fine Wine Report 2023 ilmestyi vuoden lopussa. 85 prosenttia hienoviinimarkkinoiden toimijoista suhtautuu myönteisesti tai erittäin myönteisesti vuoteen 2024. Asiantuntijat tuottajista jakelijoihin ja mestarisommeliereihin mainitsivat tutkimuksessa, että hienojen viinien vahvuus ja kysyntä sekä kuluttajien hienojen viinien asiantuntemuksen lisääntyminen ovat syitä olla iloisia.

Toinen myönteinen asia, joka tutkimuksessa kuitenkin todettiin, oli seuraavan sukupolven viininviljelijöiden esiinmarssi. Nämä tuottajat omaksuvat erilaisen lähestymistavan ja painottavat vähemmän tunnetuilta alueilta peräisin olevia käsityönä valmistettuja viinejä, myös Uuden maailman viinejä.

Monet näistä uusista tuottajista tarjoavat tuotteita nuoremmille ja nykyaikaisemmille kuluttajille. Joitakin ominaispiirteitä ovat muun muassa alhaisemmat alkoholipitoisuudet ja kaloripitoisemmat viinit, joissa on vähemmän tammea ja tanniineja. Lisäksi suuntaus on kohti luonnonmukaista, ympäristöä säästävää tuotantoa ja ympäristöystävällisiä pakkauksia.

Myös näiden tuotteiden markkinointi on erilaista. Koska näillä uusilla toimijoilla ei ole hienojen viinien historiaa ja arvovaltaa, ne hyödyntävät digitaalista markkinointia ja tarinankerrontatekniikoita vetoamalla nuorempaan sukupolveen. Oikean viinitilan rajoitettu vuosikerta voi olla yksi tulevaisuuden klassikoista. Sijoittajien tulisi seurata tätä aluetta mielenkiinnolla.

 

VIINIMARKKINOIDEN INVESTOINTIMAHDOLLISUUDET VUONNA 2024

 

 

 

Mitkä ovat ne suuret mahdollisuudet, joista viinisijoitusyritykset ja keräilijät innostuvat vuonna 2024? Katsotaanpa.

 

1. POHJAN AJOITUS

Viiniin sijoittaminen, aivan kuten mikä tahansa keinottelu, hyötyy pitkän aikavälin lähestymistavasta. Markkinat vaihtelevat uutisten, trendien ja makrotaloudellisten tapahtumien mukaan. Kuten sijoitusperiaatteessa sanotaan, ”aika markkinoilla on parempi kuin markkinoiden ajoitus”.

Jos kuitenkin etsit mahdollisuuksia, laskevat markkinat tarjoavat sinulle mahdollisuuden ”ostaa matalalta ja myydä korkealta”. Kun hinnat laskevat vuoden 2021 tasolle ja sen alapuolelle, saatamme olla pohjakosketuksessa. Alennuksella sisäänpääsy ja viiden tai kymmenen vuoden perspektiivi voivat olla oikea ratkaisu.

 

2. MONIPUOLISTAMINEN

Hieno viini sijoituksena on jo monipuolistamisstrategia. Alan perinteisesti alhainen korrelaatio osakemarkkinoihin tekee siitä hyvän suojautumiskeinon markkinahäiriöitä vastaan. Vuonna 2024 on kuitenkin yhtä tärkeää monipuolistaa viinisijoitussalkkua, etenkin jos tavoittelee kaksinumeroisia tuottoja.

Viime vuosien hinnanlasku tarkoittaa, että harvinaiset ja kalliit pullot ovat harvoin olleet näin edullisia. Toinen asia, joka on syytä muistaa, on se, että näiden pullojen arvo on laskenut hitaammin kuin uudempien ja vähemmän arvostettujen viinien.

Nyt saattaa siis olla aika haarautua ja lisätä salkkuusi muutamia nimekkäitä pulloja.

 

3. EPÄTASAINEN POMPPU

On epätodennäköistä, että markkinat nousisivat takaisin vuoden 2022 korkeuksiin, ainakin toistaiseksi. Jopa näiden tasojen saavuttamista voitaisiin kuitenkin pitää fantastisena vuotena. Todennäköisintä on, että jotkin viinit ja alueet elpyvät voimakkaammin kuin toiset. Tai toisin sanottuna siitä tulee jotakuinkin kuin pörssinostomarkkinat.

Liv-Ex, jota pidetään laajalti hienojen viinien osakemarkkinoina, tarjoaa sijoittajille mahdollisuuden arvioida pulloja alueittain. Siinä tarkastellaan hienoista viineistä tehtyjen tarjousten määrää ja verrataan niitä tarjousten määrään, jotta saadaan tarjous-tarjous-suhde. Tiukka suhdeluku tarkoittaa enemmän kysyntää ja korkea suhdeluku vähemmän kysyntää.

Vuoden 2023 lopun tiedot osoittavat, miten eräät suosituimmista alueista pärjäävät. Tarjous- ja tarjoussuhteet ovat seuraavat:

• Bordeaux = 1:2
• Samppanja = 1:4
• Italia = 1:5
• Burgundi = 1,9

Nämä tiedot kuvastavat laajaa pakenemista laatuun, ja Bordeaux’n viinien kysyntä on edelleen vahvaa. Näiden laajojen luokkien sisällä on tietysti myös yksityiskohtaisempia tietoja yksittäisiin viinitarhoihin, viineihin tai tuotantovuosiin asti. Varmista siis, että yksityiskohtainen tutkimus on yksi viinisijoitusstrategian peruspilareista.

 

KERTAUS: ONKO VIININ KERÄILY SIJOITUSKOHTEENA

HYVÄ VALINTA VUONNA 2024?

 

Viinin keräily sijoitustarkoituksessa ei ole koskaan varmaa. Kuten viime vuodet ovat osoittaneet, on olemassa ylä- ja alamäkiä. Jos kuitenkin tarkastelemme markkinoita esimerkiksi viiden vuoden tai vuosikymmenten aikana, kehitys on ennustettavaa ja myönteistä.

Sijoittajien suuri kysymys on, tuleeko vuodesta 2024 huonompi vai parempi? Tärkeimmät huomioon otettavat tekijät ovat:

• Jos korot laskevat, viinin keräily elpyy taas
• Laadun ostaminen ja pitkäjänteinen ajattelu tuottavat tuloksia
• Ota alennuksia, kun vielä voit vuoden 2024 alussa.
• Uusissa, kehittyvissä kiinteistöissä on arvoa.
• Monipuolistaa viinivalikoimaa mahdollisuuksien mukaan

 

HIENO VIINI SIJOITUKSENA: VAIHTOEHTOISET MENETELMÄT

 

Sijoituskäyttöön kerättävän viinin löytäminen voi tietysti tapahtua monessa eri muodossa. Et tarvitse omaa kellaria tai varastointia, ja monissa tilanteissa sijoittajat eivät näe koskaan niitä pulloja, joihin he sijoittavat.

Tutustutaanpa joihinkin vaihtoehtoisiin menetelmiin, jotka auttavat sinua sijoittamaan markkinoille.

 

1. OVATKO VIINISIJOITUSYHTIÖT HYVÄ IDEA VUONNA 2024?

On olemassa useita fine wine -sijoitusyrityksiä, jotka tarjoavat vaihtoehtoisen tavan spekuloida tällä alalla. Ne voivat olla hyvä vaihtoehto, koska ne tekevät viinin osto- ja myyntiprosessista erittäin helppokäyttöistä. Työskentele kuitenkin mahdollisuuksien mukaan sellaisten hienojen viinisijoitusyritysten kanssa, joilla on kokemusta tuottojen tekemisestä, ja mieti aina asiaan liittyviä maksuja.

 

2. VIINIALAN SIJOITUSRAHASTOT

Ammattimaisesti hoidetut viinisijoitusrahastot tarjoavat mielenkiintoisen vaihtoehdon hienoilla viineillä keinotteluun. Nämä rahastot auttavat sinua valitsemaan, hankkimaan, varastoimaan ja myymään sijoitusviiniäsi. Ehkä tärkeintä on se, että ne tarjoavat asiantuntemusta ja syvällistä markkina-analyysia, mikä voi olla ratkaisevaa etenkin osakepoimijoiden markkinoilla.

Huonoja puolia ovat esimerkiksi varastointi-, palvelu- ja suorituskykymaksut, jotka voivat heikentää voittojasi. Vaikka rahaston historiallinen suorituskyky saattaa olla 10 prosenttia, sinun on harkittava tarkkaan, ennen kuin luovut tästä pääomasta mukavuuden vuoksi.

 

3. VIINILAINAT

Viinilainoilla on paljon yhtäläisyyksiä fine wind -rahastojen kanssa, paitsi että ne tarjoavat kiinteää tuottoa tietyltä ajanjaksolta, esimerkiksi 5-10 vuodelta. Ne toimivat tavallaan samalla tavalla kuin valtion joukkovelkakirjalainat, mutta niiden tuotto on hieman korkeampi.

Oikea joukkovelkakirjalainayhtiö tietää, mihin viiniin kannattaa sijoittaa, ja tekee prosessista hyvin käytännönläheisen. Joukkovelkakirjalainoilla on paljon hyviä puolia, sillä niihin on useita sisäänpääsymahdollisuuksia ja ne lupaavat hajautusta viinisijoitusalan sisällä. Älä myöskään unohda ottaa huomioon hallinnointipalkkioita, kun arvioit viinisijoitusyhtiöiden tarjoamia joukkovelkakirjoja.

 

4. VIINIPÖRSSI

Toinen tapa, jolla voit tehdä viinisijoituksia, on itse osakemarkkinoiden kautta. Jos valitset tämän lähestymistavan, et tietenkään osta pulloja tai laatikoita viiniä. Sijoitat sen sijaan viinialan yrityksiin, jotka hyötyvät viinin maailmanlaajuisesta myynnistä. Voisit esimerkiksi ottaa osuuden luksuskonserni LVMH Moët Hennessy Louis Vuittonista ja hyödyntää samppanjamarkkinoiden kasvua.

Samoin voit osallistua ostamalla viiniin liittyvän pörssinoteeratun rahaston (EFT). Voit esimerkiksi seurata Liv-ex Fine Wine 100 -indeksiä koko The Wine Fund -rahastossa (KWUS). Vastaavasti iShares Global Luxury Goods ETF (IGLX) voisi tarjota sinulle jonkin verran altistumista markkinoille.

 

5. VIININ OSITTAINEN OMISTUS

Viinien omistusosuus on hyvä tapa sijoittaa huippuviiniin, joissa on täysi omistusoikeus. Se on loistava vaihtoehto niille, jotka etsivät alhaisempia pääsymaksuja, varastointia ja pääsyä harvinaisiin ja eliittiviineihin.

Uusia alustoja on syntymässä tarjoamaan näitä palveluja. Kestää kuitenkin jonkin aikaa, ennen kuin ne voivat luoda kokemuksiaan, kehittää luottamusta ja kasvattaa suosiotaan niin paljon, että ne voivat tarjota helpon poistumisen kaupankäynnistäsi. Ole varovainen.

 

6. VIINIJOHDANNAISET

Viinijohdannaiset ovat monimutkaisia, riskialttiita ja toisinaan epälikvidejä tapoja sijoittaa viiniin. Aivan kuten rahoitusjohdannaiset, niiden avulla voit spekuloida viinin hinnalla omistamatta pulloa. Voit esimerkiksi tehdä optiosopimuksia, futuurisopimuksia tai jopa pörssilistattuja velkakirjoja.

Vint ja Liv-Ex tarjoavat molemmat johdannaiskauppaa alustoillaan. Kauppiaiden etuna on hajautus ja mahdollisuus hyödyntää kauppojaan vipuvaikutuksella. Nämä ovat kuitenkin monimutkaisia rahoitusvälineitä, joihin liittyy korkeita maksuja ja suuria riskejä. Tähänkään ei kannata ryhtyä, jos on paljon tietoa sekä rahoitus- että viinimarkkinoista.

 

Kalleimmat huutokaupassa myydyt viinit vuodesta 2024 alkaen

 

Merkittävillä huutokauppiailla, kuten Sotheby’s ja Christie’s, on oma osastonsa, joka tarjoaa harvinaisia ja haluttuja esineitä myyntiin asiantuntijoiden aitouden todentamisen kera. Viime vuosina on ollut havaittavissa, että ennen kuin nuija putoaa, saavutetut luvut ovat nousseet.

Seuraavassa on vain muutamia esimerkkejä huutokaupassa myydyistä pulloista tai laatikoista, jotka ovat merkittäviä hintansa ja/tai perintönsä vuoksi.

 

1. ”Kuningaskunnat” DOMAINE DE LA ROMANÉE-CONTI, N°1 METHUSELAH ASSORTMENT 1985 – – 1,02 miljoonaa dollaria.

Kallein vuonna 2020 huutokaupassa myyty viinipullo myytiin sveitsiläiselle ostajalle 900 000 CHP:llä, mikä vastaa yli miljoonaa dollaria. Tämä
”Kingdoms”
by Baghera/wines -tähti-erä oli ainoa laatuaan koko maailmassa, ja se sisälsi kuuden suurikokoisen Methuselah-pullon (6 litraa) sarjan Domaine de la Romanée-Contilta.

 

Nämä Domaines Prieuré-Rochin viinit olivat Côte-de-Nuitsin terroirien suurten harrastajien ja sijoittajien kasvavan kiinnostuksen kohteena tarjouskilpailussa. Tämä kapealla markkinasektorilla myytävä tuote saavutti yli kaksinkertaisen hinnan arvioidusta varovaisesta arvosta, koska harvinaiset väkevät alkoholijuomat ja Chartreuse-liköörit ovat korkealaatuisia ja historiallisia.

 

2. ASETELMA 2019 LASITOSSU VIINITARHA CABERNET SAUVIGNON – 1 MILJOONA DOLLARIA.

New Orleansissa vuonna 2021 järjestetyssä hyväntekeväisyyshuutokaupassa erittäin harvinainen kuuden litran Cabernet Sauvignon -pullo maksoi uskomattomat miljoona dollaria. Kalifornialaisen The Setting Wines -yhtiön valmistama pullo oli osa vain 900 pullon rajoitettua erää. Tästä harvinaisuudesta huolimatta vain harvat odottivat, että Methuselahista saataisiin mitään lähellekään tätä hintaa.

Tarjouskilpailun voittajan Don Steinerin ei pitäisi odottaa saavansa rahojaan takaisin jälleenmyynnin yhteydessä. Normaalikokoinen pullo maksaa noin 180 dollaria. Tässä ennätystarjouksessa oli kyse hyväntekeväisyyslahjoituksen tekemisestä hyvän asian hyväksi. Pullo oli vain bonus.

 

3. DRC 1945 Burgundi – $558,000

Vuoden 2018 Sotheby’s Wine -huutokaupassa rikottiin toistuvasti yksittäisen viinipullon maailmanennätys, ja tämä sijoitusviini vei lopulta voiton.

Domaine de la Romanee-Conti, ranskalainen viinitila, jolla on yli seitsemän vuosisadan kokemus, on keräilijöiden keskuudessa maineessa maailman parhaan viinin parhaana lähteenä vuodesta 2024 alkaen, ja tämä pullo vuoden 1945 vuosikertaa voi hyvinkin olla juuri sitä.

Jos haluat kaataa itsellesi lasillisen perintöä ja historiaa, saatat tarvita siihen huomattavaa pääomaa, sillä tätä erää on enää 600 pulloa.

Kuvalähde: https://www.independent.co.uk/news/world/europe/wine-world-most-expensive-bottle-burgundy-1945-sothebys-auction-a8583326.html

 

4. 1992 SCREAMING EAGLE CABERNET SAUVIGNON – 500 000 DOLLARIA.

Toinen kalifornialainen Cabernet Sauvignon, toinen ennätys hyväntekeväisyyshuutokaupassa. Tällä kertaa ostaja oli Cisco Systemsin johtaja Chase Bailey.

Aivan kuten The Settingin vuoden 2019 pullon kohdalla, se, että kyseessä oli hyväntekeväisyyshuutokauppa, johti huimasti kohonneeseen hintaan. Vaikka tämä pullo ei olekaan mikään surkimus – arvostettu Robert Parker antoi sille lähes täydellisen arvosanan 99 – kokonainen laatikko maksaa nykyään enintään 250 000 dollaria. Yksittäinen pullo on myyty Christie’sissä jopa 10 000 dollarilla.

 

5. Château Mouton-Rothschild 1945 – 317 000 dollaria.

Château Mouton-Rothschild on yksi maailman tunnetuimmista kartanoista. Se sijaitsee lähellä Bordeaux’ta Pauillac-nimisellä alueella.

Se on yksi maailman tunnetuimmista viinipulloista, ja se huutokaupattiin Christie’sissä Lontoossa vuonna 1997, ja sen hinta oli yli 300 000 dollaria.

Philippe Jullian on suunnitellut ikonisen pullon, jossa on V-kirjain, joka tarkoittaa voittoa ja jonka Philippe Jullian on suunnitellut liittoutuneiden voittoa juhlistaakseen toisen maailmansodan voittoa. Pelkät tunteet eivät tietenkään riitä tekemään tästä voitosta niin juhlittua. Viinikriitikot pitävät vuosikertaa 1945 yhtenä maailman parhaista viineistä.

 

6. Château Cheval Blanc 1947 – $300,000

Vuonna 2010 6 litran pullo Château Cheval Blanc 1947 -viiniä myytiin yli 300 000 dollarilla Christie’s Genevessä. Robert Parker on arvioinut viinin poikkeukselliseksi, mutta muut ovat ehdottaneet, että sen harvinaisuus on todellinen syypää sen hintaan.

Château Cheval Blanc sanoo, että vuosi 1947 oli hyvä kesä viinille, mutta ”käyminen osoittautui vaikeaksi”. Tuloksena on pullo, joka muistuttaa enemmän vuosikertaportviiniä. Sitä on kuitenkin lähes mahdoton saada käsiinsä, ja koska viinikeräilijät tuskin juovat 300 000 dollarin pulloa, tämä vuosikerta on jännittävä tapaus ja mahdollisuus omistaa viini, joka on niin harvinainen, että sitä on joissakin piireissä kuvailtu myyttiseksi.

 

7. 1907 Heidsieck & Co Monopole Champagne ’Diamant Bleu’ – noin 200 000 puntaa.

Tämä pullo on esimerkki siitä, miten viinin tarina voi myös lisätä sen sijoitusviehätystä.

Tämä samppanja, joka löydettiin merenpohjasta yli viisi vuosikymmentä sen jälkeen, kun saksalainen sukellusvene upotti sen mukana olleen aluksen, myytiin 228 000 eurolla moskovalaisessa huutokaupassa.

Toivottavasti tämän harvinaisen viinin makua ei ole pilaantunut suolaveden ei-toivotuilla vivahteilla.

 

8. Chateau Margaux 1787 – c£180,000

Koska pullo on peräisin tunnetulta ranskalaiselta viinitarhalta ja on yli kaksisataa vuotta vanha, ei ole mikään yllätys, että Chateau Margaux’n pullo sai huutokaupassa 191 000 euroa.

On kuitenkin käynyt ilmi, että ikä ja laatu eivät ole ainoat syyt siihen, että sijoittajat ovat olleet niin kiinnostuneita tästä viinipullosta. Sen oli itse asiassa omistanut Thomas Jefferson, Yhdysvaltojen kolmas presidentti, mikä nosti sen ”tavallista” pulloa vuoden 1787 Chateau Margaux’ta korkeammalle.

Valitettavasti pullo putosi pian sen huutokaupasta ostamisen jälkeen.

 

9. Kuuden pullon laatikko DRC Romanée-Conti 1996 – 134,750 dollaria.

Myös kotelot ovat vaihtoehto mahdollisille viinisijoittajille.

Jos olet viiniharrastaja ja ajatus ostamisesta ja jälleenmyynnistä ilman, että maistat ostamasi viinin hienoutta, tuntuu lähes pyhäinhäväistykseltä, laatikko saattaa olla paras sijoitusratkaisu. Täältä voit ostaa 6 pulloa yhdellä kertaa, maistella ja nauttia yhtä ja myydä 5 pulloa yksitellen. Se ei ehkä ole viinisijoitusten kannalta tehokkain strategia, mutta joskus on yksinkertaisesti pakko hemmotella itseään.

Kuten muillakin sijoitusaloilla, myös viinin ostamisessa ja myymisessä on tietysti monia eri kerroksia. Kuusinumeroiset yksittäiset pullot ovat ylempiä tasoja, ja on vielä paljon haluttuja mutta kohtuuhintaisia viinejä, jotka voivat silti olla arvokas lisä sijoitussalkkuusi.

Joitakin Chateau Lafite-Rothschild -viinit ovat saatavilla jo 2 000 punnan hintaan, ja verkossa on paljon huutokauppoja, joiden avulla voit tutustua markkinoihin. Saatat myös luulla, että sinun on odotettava vuosikymmeniä saadaksesi tuottoa viinisijoituksellesi – itse asiassa asiantuntijat ovat neuvoneet, että 5-10 vuotta on optimaalinen aika jälleenmyynnille.

Viinien huutokauppahinnat ovat noin kolminkertaistuneet viime vuosikymmenen aikana, ja tämä nouseva suuntaus todennäköisesti jatkuu, sillä yhä useampia ihmisiä houkuttelevat näiden sijoitusmarkkinoiden suhteellinen turvallisuus ja se viehätys, joka liittyy historiallisesti arvokkaiden esineiden kauppaan. Hyvä viini voi nostaa aterian uuteen kukoistukseen, mutta todella hyvä viini voi hyödyttää sinua ja sijoitussalkkuasi valtavasti.

 

Sijoittaminen viineihin…Tapaustutkimus 20 miljoonan punnan kokoelmasta

 

Eräs ulkomailla asuva liikemies on saanut lainaa 20 miljoonan punnan arvoista hienojen sijoitusviinien kokoelmaansa vastaan. Liikemies, joka halusi pysyä nimettömänä, haki pääomaa investoidakseen uusiin liiketoimintoihin.

20 miljoonan punnan lainan välittäjänä toimi Octavian Vaults, joka on erikoistunut hienojen viinien varastointiin. Niiden hyvin vartioidut holvit sijaitsevat 30 metriä Wiltshiren kukkuloiden alapuolella, ja ne on tehty kiinteästä Bathin kivestä.

Octavianin verkkosivuston mukaan tämä mahdollistaa lämpötilan ja valon pitämisen optimaalisella tasolla. Toisen maailmansodan aikana yhtä heidän kellareistaan käytettiin ammusten varastointiin, ja se rakennettiin todennäköisesti syvälle maan alle vihollisen pommitusten välttämiseksi.

KUULUISIA FANEJA

Octavianin yksityisessä holvissa säilytetään 10 000 yksityisen keräilijän ja sijoittajan hienoja viinipulloja.

Huhujen mukaan mukana ovat West Endin ja Broadwayn säveltäjä Lord Lloyd Webber ja Manchester Unitedin entinen manageri Sir Alex Ferguson, jonka tiedettiin nauttivan hienosta viinistä vastapuolen kanssa otteluiden jälkeen luoteisen jalkapalloseuran palveluksessa ollessaan.

Pääoman hankkimiseksi – jota Octavian ei pystynyt hankkimaan yksin – he työskentelivät yhdessä Emigrant Bank Fine Art Financen kanssa, jolle heidän oli annettava todistus siitä, että sijoitusviini oli aito. Niiden oli myös toimitettava todisteet siitä, että viini säilytetään tyydyttävässä kunnossa.

Uskotaan, että myönnetty laina vastasi suurinta osaa viinin sijoitusarvosta.

 

Mitä etuja hienoihin viineihin sijoittamisesta on?

 

Ne, jotka eivät ole erityisen kiinnostuneita viinistä, saattavat hämmentyä siitä, miksi joku maksaisi niin paljon lasipurkista käyneitä rypäleitä, mutta on olemassa monia järkeviä syitä, miksi se voisi olla turvallinen ja harkittu investointipäätös.

Ensinnäkin, kuten muutkin aiemmin mainitut vaihtoehtoiset sijoituskohteet, hienojen viinien markkinat kestävät taloudellisia myrskyjä, mikä johtuu harrastuksen kapeasta luonteesta ja omistautuneiden keräilijöiden intohimosta.

Hienojen viinien kerääminen on myös melko käytännöllinen ja vähän huoltoa vaativa harrastus. Kuvataiteen ripustaminen vaatii seinätilaa ja erityisvalaistusta haalistumisen minimoimiseksi, kellot tarvitsevat puhdistusta ja rutiinihuoltoa, klassikkoautot vaativat autojen hemmottelua ja autotallin, joka ei ole täynnä vanhoja maalipurkkeja ja hämähäkinseittejä.

Mutta parhaidenkin sijoitusviinien kohdalla tarvitset vain kuivan ja viileän säilytyspaikan, jossa ne voidaan säilyttää turvallisesti (kellari on ilmeisin vaihtoehto), ja sitten voit vain antaa niiden kerryttää arvoa huoletta.

Vuosikerran laatikolle tai pullolle ominainen harvinaisuus on yksi vahvimmista tekijöistä, jotka tekevät hienosta viinistä haluttavan sijoituksen sekä ostajalle että myyjälle.

Jos sinulla olisi 200 000 puntaa sijoittaa johonkin ja ostaisit vaikkapa Ferrari 488:n tai McLaren 720S:n, sinulla olisi upea superauto, mutta olet myös ostanut jotain, joka jonain päivänä korvataan uudemmalla, kehittyneemmällä mallilla.

Mutta vuoden 1937 Bordeaux’n magnum, joka on yksi tuhannesta, on yksinkertaisesti se, mikä se on, eikä sitä voi syrjäyttää uudempi, parempi vuoden 1937 magnum.

Mitä Parhaat viinit sijoittaa

vuonna 2024 on yhteistä?

 

 

1. Alkuperäpaikka

Kuten luultavasti tiedät, on olemassa viinejä, joilla on suojattu alkuperänimitys, joista tunnetuin on Ranskan Champagnen alueen kuohuviini.

Samoin viinitila tai viinitarha, jossa rypäleet on kasvatettu, käynyt ja pullotettu, on avainasemassa, kun on kyse parhaista viinisijoitusmahdollisuuksista vuonna 2024.

Arvostetut viinitilat ja chateaus ovat ajan mittaan saavuttaneet mainetta ja siten haluttavuutta, kuten Musigny, Romanee-Conti, Chambertin jne. Viinintekijän historian ja vetovoiman tutkiminen on suositeltavaa ennen kuin vahvistat päätöksesi parhaista viineistä, joihin kannattaa sijoittaa vuonna 2024 ja sen jälkeen.

 

2. Ikä

Kaikki tuntevat sanonnan ”kypsynyt kuin hieno viini”, ja se pätee luonnollisesti myös viinisijoituksiin. Monet huutokaupassa myydyistä arvokkaimmista yksittäisistä pulloista on puristettu ja pullotettu ennen 1900-lukua, ja jotkut niistä ovat jopa vuodelta 1789. Ikä ei tietenkään yksinään luo arvoa, mutta se on keskeinen tekijä määriteltäessä parhaita viinejä, joihin kannattaa sijoittaa vuonna 2024.

 

Ikä on tärkeä tekijä arvioitaessa viinipulloa sijoitustarkoituksessa.

Parhaiden vuonna 2024 sijoitettavien viinien ei tarvitse olla vanhoja ollakseen arvokkaita, eikä pullon vanhuus tee siitä automaattisesti hyvää, mutta se on varmasti kätevä arvon mittari. Sijoitus vuosikymmeniä vanhaan viiniin voi hyvinkin olla erittäin arvokas, mutta on otettava huomioon myös muita tekijöitä.

Lisäksi on otettava huomioon viinin valmistukseen kulunut aika eikä vain etikettiin merkitty satovuosi. 6 vuotta tynnyrissä kypsytetty investointiviini on todennäköisesti paljon arvokkaampi kuin muutaman kuukauden kypsytetty. Tutki hieman kyseistä pulloa, niin saat selville, kuinka kauan se on kypsynyt.

 

3. Provenienssi

Alkuperätodisteet ja pullon/kotelon historia. Huutokaupanpitäjät varmistavat tietenkin, että kaikilla hienoilla viineillä on asianmukainen todistus ja todiste aitoudesta, mutta tämä on silti syytä pitää mielessä, kun ostat tai myyt viiniä sijoituksena. Väärennökset ja petokset ovat kaikkien keräilijöiden vihollisia, ja varuillaan pitäminen on avainasemassa.

Tarkempi tarkastelu tekijöistä, jotka määrittävät

parhaat viinisijoitukset vuonna 2024

 

Seuraavassa on muutamia tekijöitä, joihin kannattaa kiinnittää huomiota, kun yrität arvioida viinisijoituksesi arvoa vuonna 2024. Voi vaatia vuosien opiskelua ja asiantuntemusta, jotta pullosta saadaan tarkka luku, mutta noudattamalla tätä tarkistuslistaa pystyt varmasti selvittämään, onko pullosi hieno viini vai huono.

 

4. Alue

 

Ensimmäinen – ja helpoin – asia, joka kannattaa tehdä arvioitaessa parhaita viinejä, joihin kannattaa sijoittaa vuonna 2024, on tarkastella aluetta, jolla viini on tuotettu. Onko se korjattu vakiintuneella vai vähemmän kehittyneellä viinialueella?

Ranskasta, Italiasta tai Espanjasta peräisin oleva viini on paljon todennäköisemmin arvokkaampi kuin Yhdysvalloista tai sellaisista Euroopan maista peräisin oleva viini, joilla ei ole yhtä pitkää viiniperinnettä, kuten Saksasta.

Sitten sinun on katsottava tarkemmin ja selvitettävä, millä alueella alkuperämaassa sijoitusviinisi on korjattu. Tietyt alueet ovat tunnettuja ensiluokkaisten viinien tuottajina, mikä vaikuttaa pullon sijoitusarvoon.

Älä kuitenkaan tee sitä virhettä, että oletat sijoitusviinipullosi olevan arvokas vain siksi, että se on ranskalaista, italialaista tai espanjalaista; jollakin Kalifornian parhaista viininviljelyalueista korjattu viini voi hyvinkin olla arvokkaampi kuin vähemmän arvokas ranskalainen viini.

 

5. Terroir

 

Terroir on sana, jota viinin tuntijat ja sijoittajat käyttävät liikaa ja joka usein hämmentää niitä, jotka eivät ole asiasta perillä.

Mitä se sitten tarkoittaa?

Terroir on ranskankielinen sana, joka tarkoittaa maata, ja se viittaa kolmeen päätekijään: ilmastoon, maaperään ja maastoon. Nämä kolme tekijää vaikuttavat viinirypäleiden kasvutapaan ja voivat siten vaikuttaa lopputuotteen kokonaismakuun.

Viileä tai lämmin ilmasto voi vaikuttaa rypäleiden sokeripitoisuuteen, ja lämpimämpi ilmasto on yhteydessä korkeaan sokeripitoisuuteen. Viinin makuun voivat vaikuttaa sadat eri maaperätyypit, ja vaikka se saattaa vaatia jonkin verran tutkimustyötä, tämä kannattaa selvittää, jos olet vakavissasi viiniin sijoittamisesta.

Maastolla voi olla vaikutusta; eri korkeuksilla ja eri etäisyyksillä vesistöstä kasvatetut rypäleet voivat vaikuttaa siihen, miltä sijoitusviinisi maistuu.

Toinen tekijä, johon ihmiset saattavat viitata terroir-sanaa käyttäessään, on alueen viininvalmistusperinne.

Miten tätä voidaan siis käyttää viinipullon arvon määrittämiseen ja parhaan viinin määrittämiseen, johon kannattaa investoida vuonna 2024?

Tietyiltä maailman terroireilta peräisin olevat viinit ovat arvokkaampia kuin toiset, joten tee tutkimusta viinin terroirista ja katso, onko se erityisen merkittävä. Jos näin on, viinisi voi olla varsin arvokas.

 

6. Vuosi

 

Olet luultavasti joskus kuullut viinintuntijan puhuvan viinistä, joka on peräisin ”hyvältä vuodelta”.

Mitä tämä tarkalleen ottaen tarkoittaa?

He viittaavat siihen, minä vuonna rypäleet on korjattu. Kuten missä tahansa maataloudessa, sadon tuotto voi vaihdella. Voi olla huonoja vuosia, jolloin aurinko tai kosteus eivät riitä, ja viinirypäleistä voi tulla huonoja. Sitten on hyviä vuosia, jolloin kaikki sadonkorjuuseen vaikuttavat tekijät yhdistyvät ja tuottavat täydelliset rypäleet ja hyvänmakuisen viinin.

Tämä vaihtelee tietysti suuresti alueittain; hyvä vuosi Bordeaux’ssa voi olla huono vuosi Toscanassa.

Tutki asiaa ja selvitä, oliko sijoitusviinisi osa hyvää satoa. Jos näin olisi, saat siitä todennäköisesti hyvän hinnan.

 

7. Nimitys

 

Vin De Table -luokituksen alimmasta tasosta aina Vin de Pays -luokitukseen ja Appellation d’Origine Vin Délimité de Qualité Supérieure -luokitukseen (AOVDQS) asti on olemassa monia lajikkeita näissä yleisimmissä luokituksissa. Näillä eroilla on suuri kunnioitus ja niiden ylivertaisuuden vuoksi suuri suosio.

Maailmanlaajuisesti nämä investointiviinit havaitsevat uusia kysyntäalueita maailmanmarkkinoilla ja mukautuvat sen mukaisesti. Nämä uudet varallisuuden altaat ovat juuri sitä, vaikuttavan tuottoisia, dynaamisia ja nykyaikaisia uuden rikkaan väestöryhmiä.

Forbes-lehti mainitsee, että dynaamiset muutokset jatkuvasti muuttuvassa varallisuuden jakautumisessa ja varakkaiden yksityishenkilöiden yleistyminen maailmanlaajuisesti ovat keskittyneet Kiinaan aiempia vuosia enemmän. Itse asiassa:

”Erittäin varakkaita henkilöitä, joiden varat ovat yli 100 miljoonaa juania, on 63 500”. Forbes.com

Maailman kalleimpien Bordeaux’n, Burgundin, Rhônen, Champagnen ja Espanjan hienojen viinien myynti on kasvanut ilmiömäisesti Hongkongissa, joka on portti Kiinaan ja Aasian uusille markkinoille, tämän varallisuuden uudelleenjaon seurauksena.

 

Hienoihin viineihin sijoittamisen riskit

1. Faux Fine Wine

 

Suurten pääomien sijoittamiseen likvideihin varoihin liittyy aina riskejä, jotka ulottuvat 2000-luvun alun huijauksista nykyaikaisiin kehittyneisiin väärentäjiin.

Ei ole vaikea ymmärtää, miksi 2000-luvun alun massiivisen hienojen viinien investointibuumin aikana viiniväärennösten vetovoima oli niin suuri. Pääkaupunkiseudun poliisin mukaan pankkipetokset olivat kasvussa. Telegraphin artikkelissa vuodelta 2011 sanottiin, että

”Hienoihin viineihin sijoittamiseen liittyvät petokset ovat viimeisin huijausten ja petosten pitkässä luettelossa, joka maksaa brittikuluttajille yli 38 miljardia puntaa vuodessa, National Fraud Authorityn mukaan.” Matthew Wall |Lauantai ²⁵. kesäkuuta 2011.

2. Kymmenen suurinta viinihuijausta historiassa

 

1. Jefferson Bottles (1985 – nykyään)

Huhtikuussa 1985 saksalainen musiikkipromoottori ja viininkeräilijä Hardy Rodenstock väitti tietävänsä eräästä Pariisissa sijaitsevasta 1700-luvun talosta, jonka purkamisen yhteydessä paljastui piilotettu kellari, jossa oli lähes 100 viinipulloa – joista yli 20:een oli kaiverrettu nimikirjaimet ”Th.J”.

Myöhemmin samana vuonna Christie’s huutokauppasi Lontoossa vanhan pullon, johon oli kaiverrettu merkintä ”1987, Lafite, Th.J.” ja jonka mukaan se kuului Yhdysvaltain kolmannen presidentin Thomas Jeffersonin omistamaan vanhojen ranskalaisten viinien kokoelmaan.

Se sai aikaan kohun harvinaisessa viinimaailmassa, ja keräilijät kaikkialta maailmasta ryntäsivät hankkimaan yhtä tai useampaa jäljellä olevaa kaiverrettua Th.J. pullot. 1980-luvun lopulla Bill Koch maksoi neljästä pullosta 500 000 dollaria.

Vuosikymmeniä myöhemmin, vuonna 2005, Bostonin taidemuseo valmisteli näyttelyä, jossa esiteltiin Kochin monipuolinen kokoelma harvinaisia viinejä, ja kysyi Jefferson-pullon alkuperää.

Koch palkkasi entisen FBI-agentin, joka lähetti tutkijan Jeffersonin kartanoon tutkimaan hänen ja löydettyjen pullojen välistä yhteyttä. Koska Jefferson oli tarkka kirjanpitäjä, hänen epäiltiin koskaan tilanneen tai omistaneen vuosikertaviiniä, sillä mistään ei löytynyt todisteita.

 

2. Brunello di Montalcino – 2008

Brunello on tietyn Sangiovese-kannan nimi, ja lain mukaan Brunello di Montalcino -viinin on oltava 100-prosenttisesti Montalcinon alueella viljeltyjä Sangiovese-rypäleitä, ja sen on kypsyttävä vähintään viisi vuotta ennen kuin se vapautetaan myyntiin.

Kuten vuoden 2008 viiniskandaalissa, jota kutsuttiin nimellä ”Brunellogate”, paljastui, pullontuottajat väärensivät oletettavasti 100-prosenttisia Sangiovese-viinejään runsaasti muiden lajikkeiden huonommilla rypäleillä, kuten paikallisesti viljellyllä Merlotilla ja eteläitalialaiselta Puglian alueelta peräisin olevalla viinillä. Muilta alueilta peräisin olevien rypäleiden lisääminen teki viinistä tummemman värisen, täyteläisemmän, täyteläisemmän ja kansainvälisiä makuja miellyttävämmän.

 

3. Punainen polkupyörä – 2010

Red Bicyclette on oletettavasti Languedocin alueen Pinot Noir -viini, jota E&J Gallo jakeli Yhdysvalloissa ja jota myytiin noin 18 miljoonaa pulloa. Kun Ranskan viranomaiset tutkivat asiaa, kävi ilmi, että vain murto-osa viinistä oli Pinot Noir -viiniä ja suurin osa oli valmistettu Merlot- ja Syrah-viinistä.

Sakkoja annettiin yhteensä noin 180 000 euroa, ja tuomio rajoittui taloudellisiin näkökohtiin, koska henkilövahinkoja ei aiheutunut.

 

4. Georges Duboeuf-2005

Ranskalaista viinimaailmaa järkyttäneessä oikeudenkäynnissä viini-ikoni George Deboeuf sai 30 000 euron sakot viinien alkuperää ja laatua koskevasta petoksesta, kun paljastui, että noin 300 000 pulloa hänen viinitilansa tuottamaa viiniä oli sekoitettu laittomasti alemman laatuluokan viinin kanssa eikä vain yhdestä lähteestä.

Deboeuf kiisti kaiken vastuun, syytti inhimillistä erehdystä ja totesi, että alle 200 000 litraa hänen tuottamastaan 270 miljoonasta litrasta oli vahingoittunut, eikä yhtään näistä ollut myyty kuluttajille ympäri maailmaa.

 

5. Itävalta ja jäätymisenesto –1985

Vuonna 1985 alkoi liikkua pakkasnesteskandaali, kun selvisi, että useat itävaltalaiset viinitilat lisäsivät tuotantovaiheessa dietyleeniglykolia viineihinsä tehdäkseen niistä makeampia ja täyteläisempiä.

Tutkimus käynnistettiin sen jälkeen, kun yksi tuottajista ilmoitti veroilmoituksessaan epätavallisen suuria määriä dietyleeniglykolia, ja saksalaiset laboratoriot vahvistivat sen käytön.

Useita viininviljelijöitä pidätettiin ja miljoonia pulloja tuhoutui. Skandaali vaikutti haitallisesti koko Itävallan viiniteollisuuteen, ja vienti palasi vuotta 1985 edeltävälle tasolle vasta vuonna 2001, lähes kaksi vuosikymmentä myöhemmin.

 

6. Italialainen metanoliskandaali – 1986

Vuonna 1986, vuosi pakkasnesteskandaalin jälkeen, italialainen vilpillinen viinintekijä sekoitti viiniinsä tappavia määriä metanolia. Sen seurauksena 23 ihmistä menetti henkensä ja yli 90 ihmistä vietiin sairaalaan myrkytyksen jälkeen. Giovanni Cirvegnaa ja hänen poikaansa Danielea syytettiin useista tapoista.

Skandaali järkytti Italian viiniteollisuutta ja sai hallituksen tiukentamaan säädöksiä ja panemaan täytäntöön tiukempia valvontatoimenpiteitä viinintuotannossa.

 

7. Epärehelliset sekoituskäytännöt Bordeaux’ssa – 1800-luku

Bordeaux’sta peräisin olevia viinejä sekoitettiin usein vahvempiin Rhônen, Espanjan tai Languedocin alueelta peräisin oleviin viineihin sekä värin että vahvuuden parantamiseksi. Useiden vuosisatojen ajan oli tavallista, että viininviljelijät käyttivät sekoituksia ”ylänkömaalta” peräisin olevista viineistä, ja Bordeaux’n viinien suosio nousi huimasti, kun niihin lisättiin alueen ulkopuolelta peräisin olevia viinejä.

Vuonna 1905 Yhdistyneeseen kuningaskuntaan toimitettiin tynnyreissä tummia ja huumaavia viinejä Pohjois-Afrikasta ja Midi-joelta, joissa oli kyseisten viinitilojen nimet ja joiden väitettiin olevan 100-prosenttista Bordeaux’ta. Tämä muistutti pohjoisafrikkalaisten punaviinien sekoittamista, jolla pyrittiin lisäämään väkevyyttä, väriä ja alkoholipitoisuutta.

 

8. Samppanjasijoitushuijaus –1997

1990-luvun lopulla, vuosituhannen vaihdetta edeltävänä iltana, kuulutettiin, että maailmassa ei ole enää tarpeeksi samppanjaa juhlistamaan sitä, mistä odotettiin tulevan ”suurimmat juhlat tuhanteen vuoteen”.

Apuun tulivat Lee Rosser, Craig Dean ja Julian Blee, kolme miestä Pariisissa sijaitsevasta viinisijoitusyrityksestä, jotka suostuttelivat ihmisiä ostamaan vuosikertaviiniä 1996 ja 1997, Champagne Lantzia, 30 punnalla pulloa kohti.

Myynti oli yli 4,5 miljoonaa puntaa, ja he lupasivat asiakkailleen, että he voisivat turvata ostamansa samppanjapullot joukkovelkakirjalainalla ennen niiden myyntiä ennalta sovituissa huutokaupoissa ennen vuosituhannen vaihdetta, ja saavuttivat 35 prosentin vuotuisen kasvun alkuperäiseen sijoitukseen verrattuna.

Pettymys oli se, että huutokauppoja ei ollut olemassa, ja se oli sekä juoni että myyntitaktiikka myynnin lisäämiseksi. Sen lisäksi, että huutokauppoja ei ollut järjestetty, samppanjapullojen arvo oli myös huomattavasti pienempi kuin ne oli ilmoitettu, joten voittoa ei voitu saada lainkaan.

 

9. Rhône-tuottaja syytti tytärtään –2010

Yksi Châteauneuf-du-Papen suurimmista tuottajista, Guy Arnaud, jakoi 51 hehtaarin suuruisen viinitilansa kolmannekseen, ja kolme yhtä suurta osuutta jaettiin hänen kolmen tyttärensä kesken. Kukin tytär odotti saavansa 17 hehtaaria, joiden arvo oli 500 000 puntaa hehtaarilta, kun hän kuoli. Kaksi kolmesta tyttärestä suostui sopimukseen, mutta kolmas tytär, Carole Perveyrie-Arnaud, vaati tonttiansa välittömästi ja haastoi Arnaudin oikeuteen 200 000 euron korvauksesta.

Kun maata ei annettu hänelle ennen hänen isänsä kuolemaa, hän toimi vihaisena ja turhautuneena väittäen, että hänen isänsä rikkoi nimityslakeja ja käytti sekoitusta muista alkuperistä peräisin olevista viineistä.

Väitteen tueksi ei löytynyt todisteita, ja tapauksesta luovuttiin myöhemmin.

 

10. Väärennetty Mont Tauch Kiinassa –2007 – 2010

Vuosien 2007 ja 2010 välisenä aikana on arvioitu, että noin 400 000 pulloa Mont Tauch Fitou -viiniä tuotiin maahan ja myytiin yllättävän alhaisin hinnoin, jotka eivät vastanneet sen tavanomaista vähittäismyyntiarvoa.

Tämä uutinen tavoitti Mont Tauchin myyntitiimin, ja tiimi sai hälytyksen, koska se on tuotemerkin ainoa jakelija Aasiassa. Mont Tauchin tekemän analyysin jälkeen vahvistettiin, että viini oli luultavasti Etelä-Amerikasta irtotavarana ostettua huonompilaatuista viiniä, joka oli pakattu hyvin taottuihin pakkauksiin ja joka maistui ”radikaalisti huonommalta”.

Vaikka pullot ja etiketit oli merkitty tavaramerkillä, ne olivat hyviä väärennöksiä.

Lähde: The Drinks Business

”

Hieno viini ja lahjonta

 

Ylellisyydessä on kyse toiveista ja kulutustavaroiden unelma-armadasta. Tämä sisältää myös hienoja viinejä ja väkeviä alkoholijuomia näille uusrikkaille, Kaukoidän eliitille ja hallitusvoimille. Näiden poliittisten areenoiden korruptoituneisuus on ollut laajalti tiedossa jo pitkään. Eräässä uutisartikkelissa Good Cat -savukkeet – joiden vähittäismyyntihinta Kiinassa on 889 dollaria – olivat muiden ylellisyystuotteiden joukossa, joita epäiltiin käytettävän laajamittaiseen virkamiesten lahjomiseen jo vuonna 2012!

 

 

Vuonna 2013 tämä kaikki pysähtyi, kun Kiinan uusi presidentti Xi Jinping puuttui jyrkästi lahjojen antamiseen osana laajempaa korruption vastaista toimintaansa, ja viinin (ja väkevien alkoholijuomien) myynti alkoi laskea.

”Markkinavoima, jota kukaan ei näyttänyt ennustaneen, oli puhkaissut kuplan. Lahjat olivat mahtipontinen osa korruptiota, jota Xi pyrki kitkemään – jos joku teki sinulle poliittisen palveluksen tai rikkoi sääntöjä, lahja annettiin ja saatiin. Monet uskovat, että annettuja viinejä ei useinkaan koskaan edes kulutettu, eikä tällä seikalla näyttänyt olevan mitään väliä. Kun lahjoja ei enää ollut, markkinat alkoivat hidastua. Koska kysyntä on tällä hetkellä vähäistä, hinnat ovat lähellä viiden vuoden alimmillaan, ja monet hienoimmista viineistä ovat edelleen lähes 40 prosenttia alhaisemmalla tasolla kuin lahjojen aiheuttamat huiput vuonna 2011.” VinePair.Com

 

Kehittymässä olevat hienoviinin maantieteelliset alueet…

 

Kaliforniassa on ”mielenkiintoinen” hieno viini

 

Kalifornian kultaisessa osavaltiossa tuotetaan noin 90 prosenttia koko Yhdysvalloissa valmistettavasta viinistä, ja siellä valmistetaan joitakin maailman rakastetuimpia viinejä ja esitellään joitakin parhaista viineistä, joihin kannattaa sijoittaa vuonna 2024. Tiukan tarjonnan ja alhaisen tuotannon yhdistelmä tarkoittaa, että arvostettujen etikettien huippuviinit voivat saavuttaa burgundilaisia arvoja.

Burgundin tavoin hienoihin viineihin investoiminen vuonna 2024 koostuu alhaisista tuotantotasoista ja tiukasta tarjonnasta, ja jokaisen vuosikerta pyritään edelleen tyydyttämään Yhdysvaltojen uskollisia markkinoita sekä kukoistavia ulkomaisia markkinoita, joilla viinin keräilijät ja viinisijoittajat voivat saada korkeita tuottoja hienoista viineistä tekemillään investoinneilla.

Maailmanlaajuinen viinikaupan markkinapaikka Liv-ex totesi California 50 -indeksistään, että yhdysvaltalaisten sijoitusviinien keskimääräinen hintakehitys koki 34 prosentin nousun 31. maaliskuuta 2022 päättyneen vuoden aikana, mikä oli yli 23,2 prosentin yleisen markkinakehityksen, ja Liv-exissä kaupattavien kalifornialaisten viinien määrä on kasvanut lähes 480 prosenttia viimeisten viiden vuoden aikana saavuttaen ennätykselliset 504 viiniä vuoden 2021 loppuun mennessä, mikä kuvaa täydellisiä markkinoita joillekin parhaista viineistä sijoittaa vuonna 2024.

Korkealaatuiset kalifornialaiset viinit ja kasvanut kysyntä ovat johtaneet hintojen nousuun ja nouseviin lukuihin, jotka osoittavat sekä vaikuttavia että vakaita viinisijoitusten tuottoja. Tämä osoittaa, miten tärkeää on, että vuonna 2024 on oikea aika ja oikea tuote investoida hienoihin viineihin, jotta voidaan lisätä keräilijöiden kasvavaa valikoimaa eri puolilla maailmaa.

Puhuessaan Pol Rogerin esitellessä kalifornialaisen Robert Sinskey’s Vineyardsin ja monien muiden viinitilojen viinejä James Simpson totesi jo vuonna 2016, että Kalifornia on paikka hienoihin viineihin sijoittamiselle.

Vuonna 2016 Simpson oli juuri lisännyt Robert Sinskey Vineyardsin ja Staglin Family Vineyardin (molemmat Kaliforniassa) valikoimaansa, ja hän huomautti jo varhain, että Yhdistyneen kuningaskunnan suuntaukset osoittavat kohti kalifornialaisia viinejä. Hänen mukaansa kalifornialaiset viinit ovat ratkaisevan tärkeitä Pol Roger UK:n menestyksen jatkumiselle.

Pol Roger on merkittävä samppanjantuottaja, joka tuottaa vuosittain vähintään 110 000 laatikkoa. Iso-Britannia on aina ollut Champagne Pol Rogerin tärkein vientimarkkina-alue jo 1860-luvulta lähtien.

Lausunnossaan hän sanoi: ”Uskomme, että Kalifornia on seuraava suuri juttu hienojen viinien osalta, ja vaihtokurssi on hyvä, ja Yhdistyneen kuningaskunnan viinikauppa etsii jotain hienoa myytävää, emmekä ole innostuneita Australiasta, Etelä-Amerikasta tai Etelä-Afrikasta.”

Hän huomautti, että nämä lisäykset eivät välttämättä olleet tarpeen, vaan yritykset halusivat pikemminkin ”kansainvälistä arvostusta”. Hän sanoi, että Staglin todennäköisesti ”avaa ovet” ”erittäin hienoissa amerikkalaisissa ravintoloissa”.

Vaikka Simpson ei paljastanutkaan mitään, hän sanoi myös, että Pol Roger UK katsoi tuolloin ottavansa toisen nimen Kaliforniasta. Vaikka hän sanoi vakaasti, että Kalifornia on paikka, josta kannattaa hakea hienoja viinejä, sillä hänen mielestään ”[…] Kalifornia on kiinnostavampi kuin mikään muu Uuden maailman alue”, hän mainitsi myös Oregonin Pinot Noir -viinin kannalta kiinnostavana paikkana.

 

2. Chile

Maailman neljänneksi suurimpana viininviejänä Chilen viini on kokenut jonkinlaisen vallankumouksen viimeisten kahden vuosikymmenen aikana, ja maan maine on nopeasti kasvamassa laadukkaiden maailmanluokan punaviinien, kuten Cabernet Sauvignonin, Merlot’n ja Syrah’n, ansiosta.

Viime vuosina Chilen viinien laatu ja arvo ovat nousseet, kun maaperä on kartoitettu ja analysoitu ennen istutusta, ja maa on kehittänyt erikoisalansa korkealaatuisten jalojen ja hienojen viinien tuotannossa, mikä on johtanut suurempiin viinisijoitusten tuottoihin.

Chilen viiniteollisuudella on kunnianhimoisia tavoitteita, jotka koskevat pääasiassa korkeamman laatikkohinnan omaavien viinien viennin lisäämistä.

 

3. Argentiina

Argentiina, jolla on rikas viinihistoria, tunnetaan parhaiten maailman parhaiden malbec-viinien tuottamisesta, ja juuri viinintekijöiden huolellinen lähestymistapa ja kasvava luottamus heidän ammattitaitoonsa ovat nostaneet argentiinalaisen viinin vaikuttavalla vauhdilla hienojen viinien maailmaan, mikä johtaa eräisiin kaikkein tuottoisimmista hienoihin viineihin tehtävistä investoinneista vuonna 2024.

Argentiinalaiset viinit ovat viime vuosikymmenen aikana muuttuneet sekä laadultaan että tyyliltään, kun tuottajat ovat keskittyneet viinien tuoreuteen, hedelmäiseen ilmaisuun ja pituuteen, mikä on johtanut eräisiin erottuvimmista ja parhaista viineistä, joihin kannattaa sijoittaa vuonna 2024.

 

Ukrainan sodan vaikutus investointiviiniin

Juuri kun viininjuojat näkivät toivoa paluusta normaaliin elämään, Venäjä hyökkäsi Ukrainaan ja romutti suuren osan viiniteollisuudesta.
Useat viinimerkit
ovat peräisin Itä- ja Keski-Euroopan maista, mukaan luettuna joitakin merkittäviä tuotemerkkejä Ukrainasta.

Venäjän hyökkäys vaikutti kaikkiin naapurimaihin, koska tarvittavista materiaaleista oli pulaa ja kuljetukset keskeytyivät. Koska Venäjän hyökkäys kohdistui Mustanmeren tärkeään satamaan ja teki rahdinkuljettajien lastin noutamisen tai jättämisen lähes mahdottomaksi. Kauppahäiriö heijastui useisiin maihin, kun Ukraina ei toimittanut tarvittavia materiaaleja, kuten lasia ja lasia.
vilja
.

Suljetut satamat merkitsevät ylimääräistä matkustusaikaa avoimeen satamaan pääsemiseksi, ja polttoainekustannusten nousu nostaa kaikkien tavaroiden hintoja. Vaikutus toimitusketjuun näkyy pullon hinnan nousuna.

Joitakin puutteita voidaan selittää aseisiin käytettävien materiaalien, pääasiassa lasin, uudelleenkäytöllä. Syötävät materiaalit olivat välttämättömiä ihmisten ruokkimiseksi ja menetettyjen tarvikkeiden korvaamiseksi, kun ukrainalaiset evakuoivat kotinsa, maatilansa ja tehtaansa. Lisäksi ukrainalaiset joutuivat lopettamaan viinintuotannon taistellakseen kotinsa puolesta.

Myös naapurimaiden viinitilat pysäyttivät tai hidastivat tuotantoaan tukeakseen ukrainalaisia pakolaisia. Esimerkiksi, Château Purcari on moldovalainen viinitila maan kaakkoisosassa. Tämä Ukrainan rajalla sijaitseva palkittu viinitila, jolla on satoja kansainvälisiä majoituskohteita, on varannut liiketoiminnan Ukrainan tukemiseen.

Onneksi Château Purcari ei ole kokenut sodan aiheuttamia fyysisiä tai muita vaurioita. Viinitila avasi kuitenkin ovensa tuhansille ukrainalaisille pakolaisille ja tarjosi heille suojaa, ruokaa, vettä, huopia ja paljon muuta.

Sen lisäksi, että ne tukivat ukrainalaisia pakolaisia, rajanaapurit menettivät myös matkailurahoitusta, johon ne luottivat viininvalmistuksen tukemiseksi. Juuri kun ihmiset alkoivat matkustaa pandemian jälkeisessä maailmassa, Venäjä katkaisi Itä-Euroopan matkailun.

Kun asiaa tarkastellaan tarkemmin, hienojen viinien myynti näihin maihin vaikuttaa maailmanmarkkinoihin. Vaikka venäläisten viininystävien kanssa kilpailu on vähäisempää, muut maat ovat mukana konfliktin molemmin puolin. Geopoliittiset seuraukset ovat monimutkaisia, ja joidenkin viinien saaminen on entistäkin haastavampaa.

 

Hienojen viinisijoitusten arvonmääritys

Jos haluat pantata hienoja viinejä, ota yhteyttä moninkertaisesti palkittuun panttilainaamoon Mayfairissa Lontoossa jo tänään. Blenheim Streetin myymälämme sijaitsee Mayfairin sydämessä. Voit varata ajan, mutta se ei ole 100-prosenttisesti välttämätöntä; otamme aina mielellämme vastaan kävelijöitä.

Odotamme innolla, että näemme teidät – ja hienot viininne – hyvin pian. Lainaamme muun muassa Chateau Petrus’ta, Chateau Margaux’ta, Chateau Lafitea ja Chateau Moutonia, vain muutamia mainitakseni.

Toivottavasti pidit artikkelistamme parhaista viineistä, joihin kannattaa sijoittaa vuonna 2024, ja kannustamme sinua lukemaan lisää kattavasta blogistamme!

This post is also available in: English (englanti) Français (ranska) Deutsch (saksa) Italiano (italia) Português (portugali) Español (espanja) Български (bulgaria) 简体中文 (kiina) 繁體中文 (perinteinen kiina) hrvatski (kroatia) Čeština (tsekki) Dansk (tanska) Nederlands (hollanti) हिन्दी (hindi) Magyar (unkari) Latviešu (latvia) polski (puola) Português (Brasilian portugali) Română (romania) Русский (venäjä) Slovenčina (slaavi) Slovenščina (sloveeni) Svenska (ruotsi) Türkçe (turkki) Українська (ukraina) Albanian (albania) Հայերեն (armenia) Eesti (eesti) Ελληνικά (kreikka) Íslenska (islanti) Indonesia (indonesia) 日本語 (japani) 한국어 (korea) Lietuvių (liettua) Norsk bokmål (kirjanorja) српски (serbia) Tamil (tamili)

---

---